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母子基金投資法 趨吉避凶...
近期全球股市出現明顯修正,浮現進場布局機會。投信業者表示,若擔心現在進場可能套在波段高點,又或者早已入場想贖回保持戰果又怕沒跟上AI長線商機,這時候建議可採用母子基金投資法。
所謂母子基金投資法,就是結合單筆申購(母基金)及定時定額(子基金)優勢,除了有分批布局、分散風險的特性之外,搭配停利及逢低加碼機制,可產生循環投資效果,用基金養基金提高投資效率。
由於母子基金機制要產生效果需要一段時間,因此投資金額有一定門檻,依各家規定不同,初次單筆投入金額至少要10多萬元以上。
投信業者指出,母基金建議以保守或穩健型為主,子基金可選擇長期趨勢向上、波動度相對較大的標的,一旦達到停利點,可轉回母基金,形成循環投資效果。
投資人若自行挑選投資組合,標的可不限同一家基金產品,惟基金之績效表現及投資配置等需自行研究;或者可依個人投資風險屬性,選擇由業者針對目前市況與產業趨勢所推薦的建議組合。
以目前的景氣及總經趨勢來看,投信業者建議,投資組合可選擇以台股為母子基金標的,主要是台股為最熟悉的股票市場,加上又是AI關鍵供應鏈,中長線發展趨勢看好。
復華投信表示,復華台灣智能基金為全台首檔且唯一的台股組合型基金,同時布局台股ETF與主動式操作台股基金,可掌握市場類股輪動機會,並控制整體基金波動風險。
同時,還配置海外債券,掌握後續降息投資機會,適合作為台股長期配置的母基金標的;子基金則可搭配如復華復華、復華高成長等以電子為主、利基型傳產為輔的台股基金,全方位掌握台股趨勢商機。
除台股之外,若想掌握美國、日本等成熟市場及海外債市等投資機會,復華投信建議,母基金可挑選多資產布局的全球平衡組合型基金,掌握多元獲利來源,並降低投資組合波動度;子基金則可挑選全球化布局的物聯網等科技股票型基金,獲取AI等高成長產業的投資機會。
在停利建議上,投信業者建議,台股組合因為是單一市場,波動度相對較大,建議可設定20-30%作為停利點,而全球組合布局相對分散,建議停利點設定在15-20%。
此外,子基金作為配置中的積極部位,若能達到較高報酬率,可更有效率提升投資組合報酬,因此停利點不建議設太低,可以15-30%區間設定,或者依市場現況及個人投資風險屬性作彈性調整。
保德信指出,人性一定有弱點,近期市場波動加劇,反而適合以強化版的母子基金定期定額策略,透過核心、衛星基金停利不停扣的方式,加速達到理財目標。例如「保德信168循環優勢投資法」,正是母子基金的投資概念。
保德信說明,該投資策略是布局大部位資金於波動較低且穩健增長的母基金,如美國投資級債等,每個月再轉出部分金額至具有成長契機的子基金,如台股基金、全球股票基金、美股基金等。
當子基金報酬率達到預期的標準時,系統便會自動買回並轉至母基金,確實執行獲利了結,避免紙上富貴一場。
保德信進一步指出,168循環優勢投資法,讓投資人一次持有波動低的核心基金,以及具成長機會的衛星基金,同時掌握穩健及機會兩大財富,再輔以每月從母基金固定轉投資至子基金,嚴守投資紀律,既保有定期定額的功能,又增加不定額扣款的調整機制。
當基金淨值漲幅達到投資人的停利目標時,系統會自動協助落袋為安,停利不停扣;而基金淨值下跌10%時,系統則會加碼逢低買進,替投資人做到自動鎖利,達到真正落袋為安。
2024-07-27
By: 摘錄經濟C1版